Quatá Confidence Capital Assessorou o Grupo Heineken em Operação Comercial Estruturada com a Better Drinks
O Contexto
O Grupo Heineken, uma das maiores cervejarias do mundo, possui forte presença no mercado brasileiro e portfólio crescente em bebidas premium, artesanais e não alcoólicas. Em um ambiente de consumo cada vez mais segmentado, buscava parcerias estratégicas para fortalecer sua presença em nichos de crescimento acelerado.
A Better Drinks é uma empresa especializada em bebidas premium, saudáveis e inovadoras, com marcas reconhecidas e distribuição ágil.
A operação entre as duas empresas visou criar um modelo de colaboração comercial que alavancasse sinergias e ampliasse o alcance de ambas as partes.
O Lado Estratégico
A contratação do Valuation e o suporte à reestruturação foram motivados pela busca de governança e clareza patrimonial:
Alinhamento Societário: Definir o valor justo (fair value) das participações para permitir a entrada, saída ou realocação de sócios de forma transparente e equitativa.
Profissionalização da Estrutura: Adequar o arranjo societário ao porte atual da companhia, separando papéis executivos e de propriedade para fortalecer a governança corporativa.
Fundamentação para Crescimento: Ter um laudo de avaliação robusto é o primeiro passo para eventuais rodadas de captação de investimento ou movimentos estratégicos de M&A no futuro.
A Atuação da Quatá Confidence Capital
A Quatá Confidence Capital atuou como avaliador financeiro independente e consultor estratégico do Pecorino.
Neste projeto, nossa atuação técnica foi focada nas particularidades do varejo de alimentação:
Valuation e Unit Economics: Desenvolvemos modelos de avaliação que consideraram não apenas o fluxo de caixa consolidado, mas a performance individual das unidades (store level economics), a maturidade das franquias e o potencial de novas aberturas.
Análise de Cenários: Projetamos diferentes cenários de expansão e rentabilidade para dar segurança aos sócios sobre o valor do ativo a longo prazo.
Segurança na Transição: O laudo técnico serviu como a “âncora de confiança” para as negociações internas, permitindo que a reestruturação fosse concluída com consenso e foco na perenidade da marca.
Este case demonstra nossa expertise em atender empresas de alto crescimento no setor de varejo, fornecendo a inteligência financeira necessária para profissionalizar estruturas familiares ou empreendedoras.